该股票相对于市场的风险溢价为：12%-8%=4%
市场组合的风险溢价为：15%-8%=7%
该股票的β值为：4%/7%=4/7
期望收益率=无风险利率+β值*(市场组合期望收益率-无风险利率)
所以，β值=（期望收益率-无风险利率）/(市场组合期望收益率-无风险利率)
即：β值=（12%-8%）/（15%-8%）=0.57
扩展资料：
期望收益率是投资者将预期能获得的未来现金流折现成一个现在能获得的金额的折现率。必要收益率是使未来现金流的净现值为0的折现率，显然，如果期望收益率小于必要收益率，投资者将不会投资。当市场均衡时，期望收益率等于必要收益率。
而实际收益率则是已经实现了的现金流折现成当初现值的折现率，可以说，实际收益率是一个后验收益率。
期望值的估算可以简单地根据过去该种金融资产或投资组合的平均收益来表示，或采用计算机模型模拟，或根据内幕消息来确定期望收益。当各资产的期望收益率等于各个情况下的收益率与各自发生的概率的乘积的和 。
投资组合的期望收益率等于组合内各个资产的期望收益率的加权平均，权重是资产的价值与组合的价值的比例。
参考资料来源：百度百科-期望收益率
温馨提示：内容为网友见解，仅供参考
第1个回答 2021-03-30
第2个回答 2017-10-28
期望收益率=无风险利率+β值*(市场组合期望收益率-无风险利率)
所以，β值=（期望收益率-无风险利率）/(市场组合期望收益率-无风险利率)
即：β值=（12%-8%）/（15%-8%）=0.57
所以，β值=（期望收益率-无风险利率）/(市场组合期望收益率-无风险利率)
即：β值=（12%-8%）/（15%-8%）=0.57
第3个回答 推荐于2017-11-13
该股票相对于市场的风险溢价为：12%-8%=4%
市场组合的风险溢价为：15%-8%=7%
该股票的β值为：4%/7%=4/7追问
市场组合的风险溢价为：15%-8%=7%
该股票的β值为：4%/7%=4/7追问
是的，后来我也是这么做的。
根据公式E（Rp）=Rf+β（Rm-Rf）做出来的。
第4个回答 2017-11-13
根据CAPM公式：
E(Rp)=Rf+Beta*(E(Rm)-Rf).
带入数值，即可得到Beta=0.57
E(Rp)=Rf+Beta*(E(Rm)-Rf).
带入数值，即可得到Beta=0.57
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